eMAXIS SlimとかS&P500とか、結局どれがいいの？

そもそもインデックスファンドって何だまね？

「S&P500」とか「オルカン」とか「eMAXIS Slim」とか、調べれば調べるほど言葉が増えてパニックになるまねよね。でも大丈夫だまね。仕組みはシンプルだまね！

インデックスファンドっていうのは、「市場全体をまるごと買う」投資信託のことだまね。たとえば「S&P500」は、アメリカの大きな会社500社をまとめて買えるパックみたいなものだまねよ。アップルもマイクロソフトもアマゾンも、全部いっぺんに持てるまねよ！

ジョン・ボーグルというインデックス投資の神様みたいな人が言っていたまねよ。「プロの運用者でさえ、長期的には市場平均に勝てない。だから市場そのものを買いなさい」って。これがインデックス投資の根っこにある考え方だまね。

代表的なインデックスを比べてみるまねよ

よく名前が出てくるインデックスを3つ、表でまとめてみたまねよ。どのエリアの会社を買うか、という違いがポイントだまね！

「S&P500」はアメリカだけに絞ったファンドだまね。アメリカ経済への信頼が強い人向けだまねよ。過去の実績で見ると年平均7〜10%くらいの成長をしてきたまねよ（ただし過去の成績が未来を保証するわけじゃないだまね）。

「全世界株式（通称：オルカン＝オール・カントリー）」は、世界50カ国以上の会社をまとめて持てるファンドだまねよ。「どの国が伸びるかわからないから全部持っとこ！」という考え方だまね。バートン・マルキールが『ウォール街のランダム・ウォーカー』で言っていた「分散投資こそリスク管理の王道」という考えにぴったりだまねよ！

どっちが「正解」なの？

正直に言うまねよ。どっちが正解かは、未来の誰にもわからないだまね。S&P500は「米国が今後も世界をリードする」と信じる人向け。オルカンは「どの国が伸びるかわからないから全部」という人向けだまねよ。どちらも長期投資の観点から十分に合理的な選択だまね！

eMAXIS Slimシリーズってなんで人気なの？

「eMAXIS Slim」って、インデックスの名前じゃなくて、ファンドの「ブランド名」だまねよ。三菱UFJアセットマネジメントが出しているシリーズで、同じインデックスを追いかけるファンドの中でも、特に信託報酬（運用コスト）が安いことで有名だまね！

たとえばこんな感じだまねよ。

• ▸eMAXIS Slim 米国株式（S&P500）→ S&P500に連動、信託報酬 約0.09372%
• ▸eMAXIS Slim 全世界株式（オール・カントリー）→ オルカンに連動、信託報酬 約0.05775%
• ▸eMAXIS Slim 先進国株式インデックス→ 先進国株に連動、信託報酬 約0.09889%

信託報酬って何？ってなるまねよね。簡単に言うと「ファンドを持ち続けるだけでかかる年間の手数料」だまね。これが低いほど、長期で見たときに手元に残るお金が増えるまねよ。山崎元さんも「コストは確実にリターンを削る。だから低コストファンドを選ぶべきだ」とよく言っていたまねよ。

結局どれを選べばいいの？

あといくらちゃんが思う「迷ったときの答え」を正直に言うまねよ。

• ▸とにかくシンプルに一本で済ませたい → eMAXIS Slim 全世界株式（オール・カントリー）がおすすめだまね
• ▸米国の成長を信じてしっかり乗っかりたい → eMAXIS Slim 米国株式（S&P500）でいいまねよ
• ▸難しいことを考えたくない → どちらも長期・積立・放置で十分だまね！

大事なのは「どれが最強か」じゃなくて、「選んだものを長く続けられるか」だまねよ。途中でブレて乗り換えまくるほうが、コストも増えるし精神的にも疲れるだまね。ピケティが言うように「資本は長期で働かせてこそ力を発揮する」まねよ。

NISA（つみたて投資枠）で毎月コツコツ積み立てるなら、eMAXIS Slimシリーズはどちらも対象ファンドになっているまねよ。税金もかからないし、まねまねよー！！長期で積み立てるにはこれ以上ない環境だまね。

まとめ

※本記事は情報提供目的であり、投資・金融のアドバイスではありません。投資判断はご自身の責任でお願いします。